金融学院SBF论坛：利率期限结构

2015 年4月29日晚上6点半，北京化工大学经济管理学院周荣喜教授应邀在知行楼503室做了一场题为“利率期限结构”的讲座，并与学院师生围绕利率期限结构的拟合和应用展开了学术交流。金融学院院长吴卫星教授带领多名相关领域的博士研究生、硕士研究生参加了此次讲座，现场学术氛围非常浓厚。

讲座伊始，周教授首先列举了我国近几年不同期限银行存款利率的数据，以图形的形式直观地解释了利率期限结构的基本概念，并梳理了其与即期利率、远期利率以及到期收益率等相关概念的区别和联系。在点明了利率期限结构对于资产定价和金融产品设计的重要研究意义后，他对利率期限结构的传统解释理论和现代拟合模型进行了系统的介绍，重点讲解了静态模型中的4种经典参数模型，并就利率期限结构拟合方法的应用和最新研究展望与在座师生进行了交流。周教授提到，利率期限结构在金融领域具有非常重要的理论意义和应用价值，早在科研工具并不发达的年代，就有诸多学者为了探索最佳的非线性拟合模型，设计了数百个模型并一一进行繁琐的手工检验，最终奠定了利率期限结构的研究基础，他以此勉励现阶段的研究生一定要具备不畏艰苦的学术钻研精神。

讲座过程中，周教授高度赞扬了我院研究生的学术热情，多次暂停与学院师生进行探讨和交流，现场氛围十分融洽。他提醒大家一定要尽早做好选题工作，打牢数学和计量功底，在研究问题的过程中尽量多尝试不同的研究方法，以寻求最契合该经济问题的最优研究方法。